ট্রেডওভার অনুপাত ব্যবহার করা থেকে উপকৃত কিভাবে
মিউচুয়াল ফান্ডের বিশ্লেষণের জন্য কয়েক ডজন পরিমাণগত পরিসংখ্যান এবং ব্যবস্থা রয়েছে, যার মধ্যে কিছু বিনিয়োগের সাফল্যের জন্য প্রয়োজনীয় নয়। যাইহোক, যদি আপনি একটি মিউচুয়াল ফান্ড এর টার্নওভার অনুপাত জানেন, এটি ভবিষ্যতে তহবিল সম্ভাব্য সম্পর্কে কিছু গুরুত্বপূর্ণ দিক প্রকাশ করতে পারে, কর্মক্ষমতা এবং করব্যবস্থা সহ।
মিউচ্যুয়াল ফান্ড টার্ণওভার রেজাল্ট সংজ্ঞা
মিউচুয়াল তহবিলের টার্ণোওর অনুপাত একটি পরিমাপ যা পূর্ববর্তী বছরের মধ্যে নির্দিষ্ট অর্থের হোল্ডগুলির প্রতিস্থাপিত (পরিণত হয়েছে) শতাংশ প্রকাশ করে। উদাহরণস্বরূপ, যদি একটি মিউচুয়াল ফান্ড 100 টি বিভিন্ন স্টকগুলিতে বিনিয়োগ করে এবং তাদের 50 টি এক বছরের মধ্যে প্রতিস্থাপিত হয়, তাহলে টার্নওভার অনুপাত হবে 50%।
মিউচুয়াল ফান্ডগুলির জন্য কোন নিম্ন টার্নওভার অনুপাত মানে
একটি নিম্ন টার্নওভার অনুপাত সক্রিয়ভাবে পরিচালিত মিউচুয়াল ফান্ডগুলির জন্য একটি ক্রয় এবং হোল্ডিং কৌশল নির্দেশ করে কিন্তু এটি স্বাভাবিকভাবেই প্যাসিভ-পরিচালিত তহবিলের স্বাভাবিকভাবে অন্তর্নিহিত, যেমন সূচক তহবিল এবং এক্সচেঞ্জ ট্রেডেড ফান্ডগুলি (ইটিএফ) । সাধারনত এবং অন্যান্য সমস্ত জিনিসের সমান, উচ্চতর আপেক্ষিক টার্নওভারের সাথে একটি তহবিলটি উচ্চ টার্নওভারের সাথে একটি তহবিলের তুলনায় উচ্চতর ব্যবসা খরচ ( ব্যয় ব্যালেন্সের পরিমাপ হিসাবে) এবং উচ্চতর করের খরচ হবে। এর কারণ হল আরো বেশি ব্যবসায়ের ফলে আরো গবেষণা এবং বিশ্লেষণের ফলে এর নিজস্ব খরচ রয়েছে।
ব্যবসায়ের প্রায়ই তাদের নিজস্ব লেনদেন ফি হিসাবে ভাল আছে।
সারসংক্ষেপে, নিম্ন টার্নওভারটি সাধারণত উচ্চতর নেট রিটার্নে রূপান্তরিত হয় কারণ এটি সাধারণত মিউচুয়াল ফান্ড পরিচালনার জন্য কম আপেক্ষিক খরচে অনুবাদ করে। অতএব খরচ সঞ্চয় মিউচুয়াল ফান্ড শেয়ারহোল্ডারদের উপর প্রেরণ করা যেতে পারে।
উচ্চতর ট্যাক্সের খরচ মূলত পুঁজি লাভের বিতরণ থেকে আসে, যা মিউচুয়াল ফান্ড ম্যানেজার থেকে লাভ করে পোর্টফোলিওগুলির মধ্যে সিকিউরিটিজ বিক্রি করে।
এই করগুলি তারপর বিনিয়োগকারী বরাবর পাস হয়।
মিউচ্যুয়াল ফান্ডের প্রকারের উপর ভিত্তি করে সেরা টার্ণওভার স্তর
কিছু মিউচুয়াল ফান্ডের প্রকার বা তহবিলের শ্রেণী যেমন বন্ড ফান্ড এবং ছোট ক্যাপ স্টক তহবিলগুলি স্বাভাবিকভাবেই উচ্চতর আপেক্ষিক টার্নওভার (100% বা তার বেশি) তহবিলে থাকবে যখন অন্য ফান্ড প্রকার, যেমন ইনডেক্স ফান্ডগুলি কম সাবস্ক্রিপশন লেনদেন (কম তুলনায় 10%) অন্যান্য তহবিলের শ্রেণিগুলির তুলনায়।
সাধারণভাবে, সব ধরনের মিউচুয়াল ফান্ডের জন্য, একটি কম টার্নওভার অনুপাত 20% থেকে 30% কম এবং একটি উচ্চ টার্নওভার 50% এরও বেশি হয়। সূচক তহবিল এবং বেশিরভাগ ETF- এর প্রায়ই টার্নওভার অনুপাত 5% এর চেয়ে কম থাকে। তবে একটি প্রদত্ত মিউচুয়াল ফান্ডের প্রকারের জন্য আদর্শ টার্নওভার নির্ধারণের সর্বোত্তম উপায় হচ্ছে একই শ্রেণীর গড়ের অন্যান্য তহবিলের তুলনায় "আপেলের আপেল" তুলনা করা। উদাহরণস্বরূপ, যদি গড় ছোট ক্যাপ স্টক তহবিলের 90% এর একটি টার্নওভার অনুপাত থাকে, তাহলে আপনি গড়পড়তা নীচের টার্নওভারসগুলির সাথে সামান্য ক্যাপ ফান্ডগুলি বেছে নিতে পারেন।
মিউচুয়াল ফান্ড বিশ্লেষণের জন্য ব্যবহৃত অনেক পরিসংখ্যানগত ম্যাট্রিক্সের মত, কোনও মিউচ্যুয়াল ফান্ডের উপযুক্ততা নির্ধারণের জন্য টার্নওভার অনুপাতকে বিচ্ছিন্নতাতে ব্যবহার করা যাবে না। তহবিলটির পরিমাণগত পরিমাপের অন্যান্য গুণাবলী গবেষণা এবং বিশ্লেষণের জন্য বিনিয়োগকারীরা জ্ঞাত।
দাবী পরিত্যাগ: এই সাইটের তথ্য শুধুমাত্র আলোচনার উদ্দেশ্যে প্রদান করা হয় এবং বিনিয়োগের পরামর্শ হিসাবে ভুল বোঝাবুঝি করা উচিত নয়। কোনও পরিস্থিতিতে এই তথ্যগুলি সিকিউরিটিজগুলি কিনতে বা বিক্রি করার সুপারিশ উপস্থাপন করে না।