ইনডেক্স তহবিলে পরিবর্তনশীল এনাউইটি পারফরমেন্সের সাইড তুলনা
প্রস্তাবিত পরিবর্তনশীল বার্ষিকীটি স্ত্রীর জন্য ছিল, আমরা জোয়ানকে ডাকবো। তিনি 66 বছর বয়সী, তার বয়স 71 থেকে শুরু করে তোলার জন্য। এটি নিশ্চিত আয়ের উৎস হিসেবে প্রস্তাব করা হয়েছিল এবং শিশুদের পাশে যাওয়ার জন্য বড় মৃত্যুর সুবিধা প্রদানের একটি উপায় হিসেবে প্রস্তাব করা হয়েছিল।
প্রস্তাবিত বেনিফিট উপর ভিত্তি করে, এই পরিবর্তনশীল বার্ষিক বৃত্তি চুক্তি নেভিগেশন ফি গঠন ছিল:
- মৃত্যু এবং ব্যয় চার্জ: 1.1%
- প্রশাসন চার্জ: .15%
- বার্ষিক তহবিল পরিচালন ব্যয়: .57% - 1.89% - আমি 1.23% মাঝারি বিন্দু ব্যবহার করেছি
- ডেথ বেনিফিট সাইডার: .70%
- আয় রাইডার: .95%
মোট বার্ষিক ফি: 4.13%
( বৈকল্পিক বার্ষিক ফি ও ব্যয় সম্পর্কে আরও জানুন।)
চুক্তিটি বলেছে যে "মোট বার্ষিক চার্জগুলি গ্যারান্টিযুক্ত প্রত্যাহারের ভারসাম্য (GWB) এর শতকরা হিসাবে গণনা করা হয় এবং চূড়ান্ত বিনিয়োগের বিকল্পগুলি এবং তফসিল অ্যাকাউন্টের বিকল্পগুলিতে ত্রৈমাসিক কমেছে"।
এই ধরনের পণ্য মধ্যে 3 অর্থের পৃথক পাত্র আছে:
- প্রকৃত চুক্তি মূল্য: আপনি যদি নীতিতে নগদ পেতে থাকেন তবে আপনি কি পাবেন। এটি বিনিয়োগের পারফরম্যান্সের উপর নির্ভর করে, এবং বিনিয়োগের পারফরম্যান্সকে 4.13% বার্ষিক ফি টেনে আনতে হয়।
- গ্যারান্টিযুক্ত প্রত্যাহারের ভারসাম্য (GWB) : এটি একটি ভয়ানক ব্যালেন্স যা আপনি বার্ষিক বার্ষিক নিশ্চয়তা প্রত্যাশিত পরিমাণ হিসাব করতে পারেন। বছরে 6% বাড়িয়ে দেওয়ার নিশ্চয়তা দেওয়া হয় যেখানে আপনি কোনও ত্রাণ তহবিল বা বাজারের পারফরম্যান্স গ্রহণ করেন না, যেটি বড় হতে পারে। বাজারের কর্মক্ষমতা কারণে GWB বৃদ্ধি করা হয়, এটি একটি "ধাপ-আপ" বলা হয় যখন আপনি টাকা উত্তোলন শুরু করেন, তখন আপনি গর্বিত এই GWB ব্যালেন্সের 5% জীবনের জন্য নিশ্চিত করতে পারবেন।
- মৃত্যু বেনিফিট: এই কি মৃত্যুর উপর দেওয়া হয়। এটি প্রদত্ত প্রিমিয়ামের উচ্চতর, প্রকৃত চুক্তি মূল্য, অথবা 7 ম বছরের চুক্তির বার্ষিকী মৃত্যু বেনিফিট হবে।
আমি 80% স্টক / ২0% বন্ডের বরাদ্দ সহ ইন্ডেক্স ফান্ডগুলির একটি পোর্টফোলিওর বিরুদ্ধে এই ধরনের চুক্তি সম্পাদনের পরীক্ষা করেছিলাম। স্টক অংশ নিম্নরূপ বরাদ্দ করা হয়েছিল:
- 30% এস & পি 500
- ২0% রাসেল ২000
- 15% EAFE
- 15% REITS
বন্ড অংশ এখানে বরাদ্দ করা হয়েছিল:
- 10% স্থির (সিডি মত রিটার্ন)
- 10% দীর্ঘ মেয়াদী সরকার বন্ড
আমি 1.25% এক্সজেশন টেনে এনে ইন্ডেক্স ফান্ড পোর্টফোলিওতে প্রয়োগ করলাম, একই ক্লায়েন্টকে একটি আর্থিক উপদেষ্টা দিয়ে কাজ করিয়ে নিয়ে যা 1% এক বছরে চার্জ করে এবং অন্তর্নিহিত ফান্ডের তহবিল ছিল ২5% বছর বা তার কম।
আমি 3 বিভিন্ন পরিস্থিতিতে দেখেছি:
- 1973 সালে বাজারের কার্যকারিতা শুরু হয় , আপনি দুইটি ভয়াবহ বছর ইকুইটি কর্মজীবনের সাথে শুরু করেন, তারপর একটি সুদৃঢ় পুনরুদ্ধারের
- 198২ সালে বাজারের কার্যকারিতা শুরু হয়, অনেক বছর ধরে টেলিভিশনে কাজ করে
- ২000 সালে বাজারের কার্যকারিতা শুরু হয়, আমরা সবাই জানি গত দশ বছরে কী ঘটেছে।
নীচে ফলাফল হয়।
1973 বাজারের পারফরমেন্স:
- আপনি একটি ইনডেক্স ফান্ড পোর্টফোলিওতে বার্ষিক 100,000 ডলার বা $ 100,000 বিনিয়োগ করেন।
- জোয়ানের বয়স 71 পর্যন্ত আপনার কোনও তহবিল নেই।
- চুক্তি GWB উপর তার 6% নিশ্চিত বৃদ্ধির হার পায়, যা এটি $ 133,823 এটা লাগে, যে সময় ফ্রেম উপর বাজারে কর্মক্ষমতা অতিক্রম করে যা।
- এর 5% হল $ 6,691, যা আপনি তারপর তার বয়স 90 পর্যন্ত প্রতিটি বছর প্রত্যাহার।
- যদি জোয়ান প্রথম 3 বছরের মধ্যে মারা যান, মৃত্যুর সুবিধাটি $ 12,000- $ 34,000 এর পরিসীমা ইনডেক্স অ্যাকাউন্টের উপর একটি মান প্রদান করতে পারত।
- Joan এর বয়স 90 সালে, বার্ষিক বার্ষিক চুক্তি $ 219,416 যা উত্তরাধিকারী বরাবর পাস।
- Joan এর বয়স 90, সূচক পোর্টফোলিও মূল্য 864,152 মূল্য, যা উত্তরাধিকারী বরাবর পাস।
- আপনি বার্ষিক এবং সূচক উভয় পোর্টফোলিও থেকে একই পরিমাণ আয় অর্জন করেছেন। ($ 6,691 71 থেকে 71 বছর)
- প্রত্যাহারের পর যদি বার্ষিক পদক্ষেপগুলি দেওয়া হয়, তবে এই বিশ্লেষণে তা প্রতিফলিত হয় না, তবে এটি প্রয়োগ করা হবে এটা অসম্ভাব্য যে তারা বস্তুগত অন্য কৌশল উপর একটি কৌশল আপেক্ষিক পারফরম্যান্স প্রভাবিত করবে।
198২ বাজারের পারফরম্যান্স:
- আপনি একটি ইনডেক্স ফান্ড পোর্টফোলিওতে বার্ষিক 100,000 ডলার বা $ 100,000 বিনিয়োগ করেন।
- জোয়ানের বয়স 71 পর্যন্ত আপনি কোনও তহবিল ছাড়েন না
- এই দৃষ্টিকোণে বার্ষিক ধাপ বাড়ানো হিসাবে বাজারের কর্মক্ষমতা 6% গ্যারান্টিযুক্ত বৃদ্ধির হার অতিক্রম করে, তাই আপনার GWB $ 178,473 হয়ে যায়
- এর 5% $ 8,924, যা আপনি তার বয়স 90 বছর পর্যন্ত প্রতিটি বছর ত্যাগ করেন
- কোনও সময়ে মৃত্যু বেনিফিট ইনডেক্স তহবিল পোর্টফোলিওর উপর অতিরিক্ত মান প্রদান করে না।
- Joan এর বয়স 90 সালে, চুক্তি মূল্য $ 78,655, কিন্তু মৃত্যুর সুবিধা এখনও $ 167,714 হয়। (মৃত্যুবর্ধনের বেনিফিটে 7 তম বার্ষিকীর মেয়াদ বাড়ানো) (চুক্তি মূল্য কত কম হতে পারে? ফি এবং বার্ষিক তোলার কারণে চুক্তি মূল্য বছরে প্রায় $ 16,000 হ্রাস করা হচ্ছে, তবে চুক্তি মান যদি আপনি নগদ টাকা না দেন বার্ষিক বৃত্তিতে।)
- Joan এর বয়স 90, সূচক পোর্টফোলিও মূল্য 856,898 মূল্য, যা উত্তরাধিকারী পাশ বরাবর পাস।
- আপনি বার্ষিক এবং সূচক উভয় পোর্টফোলিও থেকে একই পরিমাণ আয় অর্জন করেছেন। (71 থেকে 90 বছর বয়স থেকে 8,9২4 ডলার)
আপনি সম্পন্ন করেছেন তা উপরে উভয় দৃশ্যকল্পই আপনার পরিবারের কাছ থেকে সম্পদ একটি গুরুত্বপূর্ণ স্থানান্তর অধিকার বীমা কোম্পানী থেকে।
2000 বাজারের পারফরম্যান্স:
- আপনি একটি ইনডেক্স ফান্ড পোর্টফোলিওতে বার্ষিক 100,000 ডলার বা $ 100,000 বিনিয়োগ করেন।
- জোয়ানের বয়স 71 পর্যন্ত আপনার কোনও তহবিল নেই
- চুক্তি GWB উপর তার 6% নিশ্চিত বৃদ্ধির হার পায়, যা এটি গ্রহণ $ 133,823
- এর 5% হল $ 6,691, যা আপনি তার বয়স 78 বছর পর্যন্ত প্রত্যেক বছরই প্রত্যাহার করেন (আমি এই বয়সের আগে তথ্য চালাতে পারছি না কারণ আমার ২011 সালে বাজারে ফিরে আসা হয়নি)।
- 1২ বছরের মধ্যে 4, ইনডেক্স তহবিল পোর্টফোলিওর চেয়ে মৃত্যুর সুবিধা আরো অনেক বেশি দেওয়া হয়েছে, যার পরিমাণ $ 970 - $ 14,000 এর মধ্যে।
- Joan 78 বছর বয়স, চুক্তির মূল্য $ 76,667 হয়, কিন্তু মৃত্যু বেনিফিট 118,000 ডলার (ডেথ বেনিফিট প্রয়োগ 7th বছর চুক্তি বার্ষিকী)
- জোয়ান 78 বছর বয়সে, সূচক পোর্টফোলিও 107,607 ডলার মূল্যের যা উত্তরাধিকারী বরাবর পাস হয়।
- আপনি বার্ষিক এবং সূচক উভয় পোর্টফোলিও থেকে একই পরিমাণ আয় অর্জন করেছেন। ($ 6,691 তার বয়স 71 থেকে 78)
- অবশ্যই কেউ জানে না এখান থেকে কী ঘটবে।
এই শেষ পরিস্থিতিতে, তার বর্তমান সময়ে, পরিবর্তনশীল বার্ষিক বৃত্তি আপনার উত্তরাধিকারী একটি সূচক পোর্টফোলিও থেকে প্রাপ্ত হবে উপর $ 10,000 এর একটি মৃত্যুর সুবিধা প্রদান করা হয়, এবং আপনি $ 6,691 একটি ধারাবাহিকভাবে নিশ্চিত আয় প্রবাহ আছে একটি বছর উল্লেখ্য, যদি দরিদ্র বাজারের অবস্থার অব্যাহত থাকে, এবং চুক্তি মান শূন্য হয়ে যায় তবে মৃত্যুর সুবিধাটি খালি হয়ে যায়, তবে আপনার গ্যারান্টিযুক্ত আয় অব্যাহত থাকে।
পরিবর্তনশীল বার্ষিক বৃত্তি ব্রোশারটি বলেছে "কিছু পরিস্থিতিতে বিকল্পটির দাম বিকল্পের অধীনে প্রদেয় প্রকৃত সুবিধা অতিক্রম করতে পারে"।
যখন আপনার কাছে 4.13% ফি কাঠামো থাকে তখন এটি সহজেই ঘটতে পারে।
একটি ঐতিহাসিক প্রেক্ষাপটে, সম্ভবত এই ধরনের পণ্যটি আপনার থেকে আপনার পরিবারের তুলনায় আপনার কাছ থেকে বীমা কোম্পানীর আরও সুনির্দিষ্ট স্থানান্তর প্রদান করবে।
জরিমানা প্রিন্টের আরেকটি দাবিত্যাগ বলেন, "আপনার প্রতিনিধি বা অবসরকালীন নিয়োগ এজেন্টের সাথে যোগাযোগ করুন, মালিক / বার্ষিকীর অর্থ এবং বয়স এবং সম্ভাব্য সীমিত নেটিজেন সুরক্ষার মান হিসাবে এই GMWB প্রদান করতে পারেন।"
অপেক্ষা করুন, আমি ভাবলাম এই পণ্যগুলির প্রাথমিক উদ্দেশ্য ছিল নেতিবাচক সুরক্ষা? আমি যদি সূক্ষ্ম মুদ্রণটি পড়ি, তবে কোম্পানিটি এটি স্বীকার করছে যে এটি "সীমিত" নেতিবাচক সুরক্ষা প্রদান করে।
আমি অন্য একটি মন্তব্য আছে, এবং আমি কমিশন পরামর্শদাতাদের কোন অসম্মান মানে না। অ্যাডভাইজারটি বার্ষিক বার্ষিক প্রস্তাবটি প্রস্তাব দেয় যে যদি আমার ক্লায়েন্ট এই বার্ষিক অর্থ ব্যবহার করে, তাহলে তাদের যে অ্যাকাউন্টগুলি তাদের সাথে ছিল সেগুলি থেকে তাদের প্রত্যাহার করতে হবে। এটি একরকম পরামর্শ দেবে যে আমি আমার নিজের স্বার্থ (আমার কোম্পানীর সাথে সম্পদগুলি সংরক্ষণের জন্য উচ্চতর ফি তৈরি করতে পারি) আমার ক্লায়েন্টের আগ্রহের আগে। (এই বার্ষিক বৃত্তিতে দেওয়া প্রস্তাবিত অর্থ আমার ব্যবস্থাপনার অধীনে ছিল না এবং আমি ক্লায়েন্টকে আমার কাছে প্রেরণ করার সুপারিশ করছি।)
একটি ফি উপদেষ্টা হিসাবে , আমি একটি ফিডাসিরি শপ শপথ গ্রহণ করেছেন। আমার সিদ্ধান্তের মত একটি ফ্যাক্টরকে ফিজিবিলিটির দায়িত্ব পালন করতে হবে, এবং আমি এটিকে অপমানজনক মনে করি যে কেউ আমাকে আমার দৃষ্টিভঙ্গিতে সম্পদ সংরক্ষণ করবে এই পদ্ধতিতে তাদের দৃষ্টিকোণে বিশ্বাস করার চেষ্টা করবে।
ব্রোকার / ডিলারের পৃথিবীতে, বর্তমান মানটি উপযুক্ততা, এবং এইরকম একটি পরামর্শ ঠিকমত বিবেচনা করা হয়, যতদিন সামগ্রিক সুপারিশটি ক্লায়েন্টের জন্য এখনও উপযুক্ত। যাইহোক, আমি অধীনে অনুশীলন মান সঙ্গে, যেমন একটি পরামর্শ উপযুক্ত নয়।
আমার শেষ সিদ্ধান্ত (মতামত এই একটি আনুষ্ঠানিক একাডেমিক বিশ্লেষণ নয়):
- দালালের ফি গঠন পরিবর্তনশীল বার্ষিক বৃত্তাকার যেমন উপরে বিশ্লেষণের মধ্যে একটি যেমন এটি পণ্য সরবরাহ করা অনুমিত হয় গ্যারান্টি মূল্য হ্রাস হয় যে যেমন হয়।
- এই পরিবর্তনশীল বার্ষিক বৃত্তির বিক্রি এজেন্ট বা প্রতিনিধিরা প্রায়ই বুঝতে না পারেন বা কিভাবে বিভিন্ন ঐতিহাসিক বাজারের অবস্থার অধীনে পণ্য সঞ্চালিত হবে তা পর্যালোচনা করে নি।
- এই পরিবর্তনশীল বার্ষিক বৃত্তির বিক্রি প্রতিনিধিরা হোলিস্টিক আর্থিক পরিকল্পনা প্রস্তাব করে না, যেখানে তারা ক্লায়েন্টের সমগ্র আর্থিক অবস্থার প্রেক্ষাপটে তাদের নিট ভ্যালুর , বয়স, ট্যাক্স অবস্থা এবং আয়ের চাহিদা সহ তাদের সুপারিশ রাখে।